2020年信贷行业“冰与火之歌”

2020年是不平凡的一年，开年就遇到全世界的危机，新冠疫情，让本就面临全球经济下行危机的中国企业雪上加霜。在整个国家经济层面紧缩的情况下，随着国家金融政策的逐渐收紧，资金的供求关系变得越来越紧张，对于金融信贷行业从业者特别是助贷中介从业者来说，绝对不是好消息。融合融研究院就这课题在此与大家做些探讨，重点分析背后的原因以及如何面对资金供需紧张带来的影响：

一、”资金供需紧张“的原因：

我们所说的资金供需紧张，不是指国家金融层面资金总体供应量缩小，而是指对中小微企业及个人信贷层面总量的收缩。从央行的信贷融资总体数据来看，总量增长是很明显的：3月末，社会融资规模存量为262.24万亿元，同比增长11.5%，增速比上年末和上年同期高0.8个和0.3个百分点。一季度社会融资规模增量累计为11.08万亿元，比上年同期多2.47万亿元。3月份社会融资规模增量为5.15万亿元，比上年同期多2.19万亿元。但是为什普通人会觉得贷款难了，钱难借了，助贷中介公司放款额也在大幅下滑，背后有几层原因：

1、国家资金走向变了：从改革开放40年来，基础建设是我国的重点投资领域，也直接催生了我们房地产市场的繁荣，铁路、公路、城市建设是重点资金投向，随着这些基础设施的逐步完善，国家在这些领域的投入正在逐渐减少，从近期深圳出台史上最严的房屋买卖条例以及对5g方向的投入支持就可以看出国家的态度：国家资金不再大规模投向传统基础建设领域，而是向更高科技的5G、量子通信等新型基础设施领域转移。而这类高科技领域，普通小微企业和个人参与度太低，所以会觉得钱越来越难借的错觉；

2、民间金融体系的大整顿：随着最近杭州微贷网被经侦立案调查，标志着国家整顿民间金融行业进入尾声，加上深圳等地对基金、私募公司的大力清查和严格监控，从2012年发端的民间金融发展史基本告一段落。虽说这些p2p、基金公司甚至于背后涉及现金贷等违规行为，但是我们也不得不承认，虽说泥沙俱下，除了那帮人的消耗之外，这些资金的大部分流向依然为中小微企业和个人，这才是今天大家感觉钱不好借的核心原因之一：资金渠道变窄了，以前是到处都是钱，只要你愿意承担利息，都能借到钱，现在不同了，资金渠道变少，想借却借不到了。这也是今年很多助贷公司的短板，资金渠道变少了，自然业务量大幅下滑。

3、征信体系的完善过程：为什么征信会影响资金走向？原因很简单，这几年创业的也好、还是前期有过借贷行为的个人也好，在经济整体大环境不佳的情况下，逾期的量大幅上升，变成银行资金想放都放不了，因为能通过征信的借贷者越来越少，这也简介造成市场上的假象：借不到钱了，其实是大部分人暂时无法借到钱，这才是真相。

所以融合融研究院认为，资金紧张是个假象，而放款通道的畅通性以及放款目标的精准度，才是造成市场资金紧张假象的主要原因。

二、市场资金供需失衡带来的影响：

虽说市场资金紧张是个假象，总额依然在增长，但是2020年，小微企业及个人无疑是最缺钱的年度，2020年度的第一季度，很多人不光没赚到钱，相反还损失了钱，两者相加，相当于造成了半年的损失，加上上述征信等因素影响，市场缺钱是个铁定的事实，供需严重失衡，那会带来哪些影响呢：

1、小微企业及个人所受的影响：

（1）、央行国家资金虽然依然充足，但是他们却拿不到，加上更多的资金渠道在消失，以及征信等工具的双重夹击下，2020年，注定是大部分人和企业艰难的一年，贷款会变得越来越难。大家会花更多的精力、时间及融资成本；

（2）、会从心理上认可融资助贷中介的存在，以此来减少自己的融资时间和精力；

2、金融机构所受的影响：

（1）、资金的流转影响：表象上看，随着各类民间金融的退场，传统银行等机构的竞争力空前加大，议价地位得到巩固，但是实际上，随着国家对房地产等相关行业资金走向的纠正及普通企业及个人征信变差的大环境下，资金的流转性必然受影响；

（2）、获客成本上升：表象上看，民间资本退场后，竞争变小了，实际上是变相的增加了金融机构的获客成本，因为大部分客户质量变差，沟通、管理成本会大幅增加，特别是一些商业银行机构，压力会更大；

3、助贷中介机构所受的影响：

（1）、放款渠道变窄：以前只要客户需要钱，都能想法给他借到，赚一笔中介费。现在不同了，随着国家对民间借贷立法、p2p退场、现金贷立法等影响，放款渠道变窄是必然的，会更加考验助贷机构的经营能力，毕竟银行等传统机构愿意和你合作的前提，是你必须合规而且有竞争力，所谓的竞争力可能是需要规模、品牌、客户量等来支撑；

（2）、获客成本大幅上升：国家对公民个人信息保护越来越严格，电销模式已经是日落西山，加上短期内放开金融中介广告渠道限制的可能性不大，无论是线下还是线上，获客成本都会越来越高。

（3）、议价能力变高：市场资金紧张失衡，会变相的催生这个行业的崛起，让普通贷款者和金融机构，从心理上和行动上来承认这个行业的合法存在，至于是否会上升到国家政策承认，估计还有较长的路要走。

综上所述，资金紧缺实际上是个伪命题，它的本质实际上是国家资金错位投放、资金放款渠道受阻所造成的一个表象，但是影响又是实实在在的，还是那句老话：危机即是机会，对任何行业来讲，危机时刻必然是机会时刻，只看你是否有能力去抓住。

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